«Сектор чувствовал себя гораздо лучше»: ЦБ помог банкам заработать

Обошлось без «крупных историй»

На фоне провального 2017 года, когда финансовый результат российского банковского сектора упал на 15%, прошлый год выглядел более удачным: нетто-прибыль банков выросла в 1,7 раза — до отметки 1,35 трлн рублей, отрапортовал ЦБ. Помимо низкой базы, для сильной динамики прибыли была как минимум еще одна естественная причина: снижение совокупного отрицательного результата убыточных игроков (575 млрд рублей в 2018-м против 772 млрд годом ранее).

Но эти факторы были не единственными. По мнению некоторых аналитиков, увеличить прибыль сектору помог, в числе прочего, роспуск обязательных резервов. В ряде случаев это предположение подтверждается данными по конкретным банкам. На начало октября три крупнейших игрока — Сбербанк, ВТБ и «Газпромбанк» — держали на счетах в ЦБ суммарно 369,2 млрд резервов, на 195 млрд меньше, чем в октябре 2017-го (данные финансовой отчетности банков по МСФО). Сокращение, правда, произошло только за счет Сбербанка — остальные участники «тройки» увеличили объем своих резервов.

Дмитрий Харлампиев, директор по аналитике инвестиционного департамента банка «Открытие», отмечает, что в целом по рынку начисление резервов на возможные потери было «достаточно скромным» — что хорошо сказалось на финансовом результате.

«В прошлом году банки относительно меньше отчисляли в резервы. По итогам 2018-го резервы на возможные потери выросли на 10%, в то время как годом ранее их прирост составил 27%», — говорит директор по банковским рейтингам «Эксперт РА» Михаил Доронкин.

Кроме того, продолжает он, свою роль сыграло сильное ускорение кредитования — как розничных клиентов (в этом сегменте портфель банков вырос на 22% против 12,7% в 2017 году), так и бизнеса (+10,5% против +1,8%). Это дало заметный рост процентных доходов при достаточно низкой стоимости фондирования, какой она была большую часть года.

В целом с точки зрения основных банковских услуг прошлый год был довольно успешным, считает Харлампиев. Кредитный портфель, за исключением межбанковских ссуд, вырос на 13,9%; опережающими темпами рос розничный сегмент, в том числе ипотека.

«Главный фактор, обусловивший рост прибыли — то, что в 2018 году не было таких значительных убытков у крупнейших банков. Сравнительно низкая прибыль 2017 года была связана с большими санациями — там были зафиксированы очень серьезные убытки. В прошлом году таких крупных историй не было, поэтому сектор в целом чувствовал себя гораздо лучше», — говорит банковский аналитик Александр Проклов.

Кто поделил прибыль

Традиционно около 60% общего финансового результата сектора в прошлом году обеспечил Сбербанк, чья годовая прибыль составила 811,1 млрд рублей; при этом на долю пяти наиболее прибыльных банков пришлось 9/10 прибыли всего сектора.

Помимо Сбербанка в топ-5 по объему прибыли вошли: ВТБ (за год увеличивший свой результат почти в 2,5 раза), «Альфа-Банк» (рост в 2,2 раза), а также башкортостанский «Социнвестбанк» (принадлежит Банку «Дом.РФ») и «Райффайзенбанк».

Вопреки общей тенденции к росту прибыли, многие крупные игроки не смогли увеличить — а в некоторых случаях даже повторить — позапрошлогодний результат. Так, прибыль «Газпромбанка» снизилась на 47% (до 21,6 млрд рублей), «ЮниКредитБанка» — на 27% (до 20,4 млрд). «Московский кредитный банк» снизил результат на 14% (до 11,9 млрд), а «Тинькофф Банк» относительно 2017 года потерял 2% прибыли (она составила чуть менее 17 млрд рублей).

В числе убыточных по итогам 2018 года оказалось 100 кредитных организаций, или 21% участников рынка; годом ранее таковых было 140.

Худший результат по-прежнему показывают санируемые «Автовазбанк», «Траст», «Промсвязьбанк», в прошлом году получивший статус профильного банка в сфере обслуживания ОПК, а также «Мособлбанк» и «Азиатско-Тихоокеанский Банк». Именно на эту пятерку пришлось более 90% отрицательного результата всего сектора (абсорбированного совокупной прибылью других игроков).

В Татарстане динамика финансового результата в 2018 году была еще более мощной, чем по стране в целом: нетто-прибыль 16 республиканских кредитных организаций, включая две небанковские, составила без малого 7,1 млрд рублей — что почти в 4 раза больше, чем годом ранее. Главным виновником этого торжества стал «Ак Барс» Банк, который увеличил прибыль в 3,4 раза год к году — до 2,7 млрд рублей. По итогам года «Ак Барс» вошел в тридцатку наиболее прибыльных банков в целом по России (если не учитывать результаты небанковских организаций). Следом наилучший результат показал Банк Аверс, чья прибыль составила 2,07 млрд рублей за период.

«Энергобанк» улучшил свой результат более чем в 2 раза, практически такой же рост — у «Банка Казани». Прибыль «Алтынбанка» выросла в 5,7 раза, «Акибанка» — на 14% (впрочем, в абсолютных цифрах их результат был не столь значимым, чтобы существенно повлиять на общую прибыль по республике).

В то же время половина татарстанских игроков снизила показатели прибыли. Например, результат подконтрольного «Татнефти» банка «Девон-кредит» сократился на 38% (до 281,4 млн рублей), «Татсоцбанка» — на 15% (до 746,1 млн), «Камского коммерческого банка» — на 64% (до 9,6 млн).

Прибыль банков РТ, 2018 год

«В 2019 году логично ожидать охлаждения»

В конце 2017-го и первой половине 2018 года общим местом для рынка стало сокращение доли процентных доходов банков — она падала вслед за снижением ставок по кредитам. Сейчас, когда ставки в экономике снова растут, процентные доходы банков — а значит, и доходы в целом, — вероятно, будут увеличиваться, рассуждает Александр Проклов.

Однако у роста ставок есть и обратная сторона, которая может негативно отразиться на прибыли сектора в будущем, предупреждают эксперты. «В 2019 году логично ожидать охлаждения развития бизнеса из-за ужесточения денежно-кредитной политики, вероятного замедления роста конечного спроса и экономического развития в целом, что естественным образом должно повлиять на показатели рентабельности отрасли», — говорит Дмитрий Харлампиев.

Прибыль сектора продолжит расти, однако уже не теми темпами, что были в прошлом году, считает Михаил Доронкин. Сдерживать рост будут ожидаемое охлаждение драйверов рынка — потребительского кредитования, включая ипотеку, а также растущая стоимость фондирования.